远期和期货的价格与未来现货的涨跌预期有关。

A.在无套利条件下，远期/期货价格只取决于现货价格水平和持有成本，与预期无关

B.由于低成本、高杠杆、高流动性等特征，新信息往往先在衍生品市场上得到反映，但这并不意味着衍生品导致了现货价格的涨跌

C.在套利机制被强行切断的情况下，远期/期货价格将有可能取决于市场预期

D.在市场悲观情绪严重的情况下，不允许现货做空，有可能导致期货严重贴水

A.期货和现货之间、或者期货合约之间的价格关系

B.期货和现货相反的价格变动

C.期货高于现货的杠杆

D.期货的价格涨跌

A.如果标的资产的系统性风险为负，那么期货价格大于预期的未来现货价格

B.如果标的资产的系统性风险为正，那么期货价格大于预期的未来现货价格

C.期货价格与预期的未来现货价格孰大孰小，取决于标的资产的系统性风险

D.如果标的资产的系统性风险为零，那么期货价格等于预期的未来现货价格

A.现货价格

B.期货隐含的现货价格

C.远期隐含的现货价格

D.期权隐含的现货价格