客户买入美元兑日元3个月、协定汇率是105的看跌期权。期权到期时，美元/日元的即期价格是多少时客户会选择执行该期权？（）

A.101.00

B.99.00

C.110.00

D.90.00

A.买入看涨期权，卖出看跌期权，买入标的资产

B.卖出看涨期权，买入看跌期权，买入标的资产

C.买入看涨期权，卖出看跌期权，卖出标的资产

D.卖出看涨期权，买入看跌期权，卖出标的资产

A.由看涨期权构成的牛市价差策略是指买入一份低执行价格看涨期权同时卖出一份高执行价格看涨期权

B.由看涨期权构成的牛市价差策略是指买入一份高执行价格看涨期权同时卖出一份低执行价格看涨期权

C.由看跌期权构成的牛市价差策略是指买入一份低执行价格看跌期权同时卖出一份高执行价格看跌期权

D.由看跌期权构成的牛市价差策略是指买入一份高执行价格看跌期权同时卖出一份低执行价格看跌期权

A.2.83

B.3.17

C.-2.83

D.-3.17

A.客户期初需支付费用

B.期权到期前，客户不能对已买入的期权进行反向平仓

C.银行对客户办理期权业务应坚持实需原则

D.期权到期时，客户如果行权，银行必须对客户交割的外汇收支进行真实性和合规性审核

A.如果该投资者手中的期权是一份看跌期权，则表明期权标的物的市场价格低于协定价格

B.如果该投资者手中的期权是一份看跌期权，则表明期权标的物的市场价格等于协定价格

C.如果该投资者手中的期权是一份看涨期权，则表明期权标的物的市场价格低于协定价格

D.如果该投资者手中的期权是一份看涨期权，则表明期权标的物的市场价格高于协定价格

A.同时买入日经225指数的看涨期权和看跌期权，执行价相同

B.同时卖出日经225指数的看涨期权和看跌期权，执行价相同

C.卖出虚值看涨期权，买入虚值看跌期权，二者到期日相同

D.买入日经225股指期货，卖出日经225指数的虚值看涨期权