假设A、B两股票的相关系数为1，A股票的预期收益率为8%（标准差为10%)，B股票的预期收益率为10%（标准差为8%)，则以A、B两债券等比例构成的投资组合（)。

A.16%

B.26%

C.9.67%

D.19.67%

要求：

(1)假设无风险收益率为4%，A股票风险价值系数为0.2，计算A股票的风险收益率与必要收益率；

(2)计算两种股票的资产组合的预期收益率；

(3)计算两种股票的资产组合收益率的方差。

要求：

(1)根据题中条件确定市场风险溢酬；

(2)计算无风险收益率以及甲股票的风险收益率和必要收益率；

(3)计算甲股票的预期收益率；

(4)计算市场平均收益率；

(5)计算乙股票的β系数；

(6)如果资产组合中甲的投资比例为0.4，乙的投资比例为0.6，计算资产组合的β系数以及资产组合的必要收益率；

(7)在第6问中，假设资产组合收益率与市场组合收益率的相关系数为0.8，计算资产组合收益率的标准差；

(8)如果甲股票收益率标准差为18%，乙股票收益率的标准差为10%，资产组合中甲的投资比例为0.3，乙的投资比例为0.7，资产组合收益率的标准差为8.5%，计算甲乙股票收益率的协方差；

(9)根据第8问计算甲乙股票收益率的相关系数；

(10)根据第2问、第3问和第8问，计算甲股票的风险价值系数。

A.15%

B.20%

C.0

D.17%

要求：(1)计算A、B股票收益率的期望值和标准差；

(2)计算A、B股票的协方差；

(3)如果A、B的投资比例为0．3和0．7，计算AB投资组合的方差和标准差；

(4)如果上述投资组合与市场组合的相关系数为0．5，市场组合的标准差为15％，A股票的贝他系数为0．4，计算B股票的贝他系数。

A.12%，12%

B.15%，l0%

C.10%，10%

D.8%，10%

A、B两只股票，其预期收益率的概率分布为：

要求：

(1)计算两只股票的预期收益率、标准差和标准离差率。

(2)若A、B两只股票的投资价值比重为6:4。两只股票间相关系数为0.5，计算两只股票组合的收益率以及组合标准差。

(3)若公司对每只股票要求的收益率都在9%以上，并要求所有股票的标准离差率不超过0.7，那么应选择哪只股票？

经济情况 概率 A股票预期收益率 B股票预期收益率 繁荣 0.2 100% 80% 复苏 0.3 30% 20% 一般 0.4 10% 12.5% 衰退 0.1 -60% -20%

要求：

（1）分别计算A、B股票预期收益率的期望值、标准差和标准离差率，并比较其风险大小。

（2）如果无风险报酬率为6%，风险价值系数为10%，请分别计算A、B股票的总投资收益率。

（3）假设投资者将全部资金按照70%和30%的比例分别投资购买A、B股票构成投资组合，A、B股票预期收益率的相关系数为0.6，请计算组合的期望收益率和组合的标准差以及A、B股票预期收益率的协方差。

（4）假设投资者将全部资金按照70%和30%的比例分别投资购买A、B股票构成投资组合，已知A、B股票的B系数分别为1.2和1.5，市场组合的收益率为12%，无风险收益率为4%。

要求：计算组合的B系数和组合的必要收益率。

要求：

(1)计算A、B股票的预期收益率；

(2)计算A、B股票收益率的标准差；

(3)计算A、B股票收益率的标准离差率，并比较二者的风险大小；

(4)如果甲是风险中立者，回答甲投资者会选择哪只股票。

要求计算下列指标：

(1)资产组合中股票A和股票B的投资比重；

(2)资产组合的预期收益率。