某股份有限公司拟发行公司债券。该公司净资产为4000万元，3年前曾发行5年期公司债券500万元。则该公

案例一 ．

(一)资料

某股份有限公司现有资金总额8800万元，均为权益资本，其中用于非流动资产上的资金为8600万元。现拟进行一项投资额为1200万元的投资项目(年初一次投入)，需要新增资金1200万元，具体筹资方案如下：

1．发行面值为1000元、年利率】2％、5年期的公司债券，预计发售价格为1000元．筹资总额为1000万元，筹资费用忽略不计。

2．其余资金按10％的年利率向银行借款。

3．公司所得税率为30％。

4．投资项目各年现金净流量为：

(二)要求：根据上述资料，从下列问题的备选答案中选出正确答案。

51．根据有关规定，该公司发行公司债券必须符合的条件包括：

A．公司净资产额不低于人民币3000万元

B．最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息

C．债券的利率不得超过国务院限定的利率水平

D．累计债券总额不超过公司净资产额的40％

A.1 600

B.1 100

C.1 000

D.900

A.1 600

B.1 100

C.1 000

D.900

A.2 000

B.1 500

C.1400

D.900

A.2000

B.1500

C.1400

D.900

A.2000

B.1500

C.1400

D.900

A．1 600

B．1 100

C．1 000

D．900

A.该公司累计债券余额已达3000万元

B.前一次公开发行的公司债券尚未募足

C.筹集的资金拟用于清偿公司即将到期的债券利息

D.对已公开发行的公司债券的延迟支付本息的事实，仍处于断续状态

A.1000万元

B.3000万元

C.5000万元

D.8000万元