10、买入一手看涨期权，同时卖出相同执行价格、相同到期时间的一手看跌期权，其损益情况最接近于（）。

买入一手看涨期权，同时卖出相同执行价格、相同到期日的一手看跌期权，其损益情况最接近于（）。

买入看涨期权同时卖出标的资产，到期损益最接近于（） 。

买入看涨期权同时卖出标的资产，到期损益最接近于（） 。

31、买入看涨期权同时卖出标的资产，到期损益最接近于（） 。

如果某个投资者想要在外汇汇率大起大落的时候获利，他应该持有的资产组合为（）。

8、蝶式价差策略的构成：

交易者买入看涨期权，卖出具有相同执行价格和到期日的看跌期权。这个做法相当于远期的短头寸。

同时买入相同执行价格、相同到期日、相同标的资产的看涨期权和看跌期权，从而建立的一种组合期权头寸，称为顶部跨式期权。

期权组合策略的收益 【单元作业不计入课程总评成绩。但我们强烈建议大家认真完成单元作业，从而加深对期权产品的认识和理解。】 现有到期时间为T的一系列看涨和看跌期权，他们的标的资产为同一只股票S，请在每给小问中分别给出当股票价格为42元，48元，53元时，投资组合的到期收益 例如：一份执行价格为50元的看涨期权，在上述三种情形下的到期收益分别为0，0，3 （a） 卖出一份蝶式价差组合: 卖出一份执行价格为45的看涨期权，买入2份执行价格为50的看涨期权，卖出1份执行价格为55的看涨期权。 （b） 买入一份折翅蝶式价差组合：买入一份执行价格为40的看涨期权，卖出2份执行价格为50的看涨期权，买入1份执行价格为55的看涨期权。 （c） 买入一份铁鹰期权组合：买入一份执行价格为40的看涨期权，卖出1份执行价格为45的看涨期权，卖出1份执行价格为50的看涨期权，买入1份执行价格为55的看涨期权。 （d） 保护性领子期权：买入一份标的资产股票S，同时买入一份执行价格为45的看跌期权，卖出一份执行价格为